Situat în partea centrală a judeţului, 220-270m altitudine, pe valea Cernei, la 19 km de municipiul Deva, ocupă o suprafaţă de 97 kmp . În teritoriul administrativ al municipiului sunt cuprinse localitatea Răcăştie şi satele aparţinătoare Boş, Groş, Hăsdat şi Peştişu Mare.

      Zona dispune de infrastructura obişnuită pentru un oraş modern: reţele de energie electrică, termică, gaze naturale şi apă, staţie de epurare, mijloace de transport în comun, căi de acces rutier şi feroviar, telefonie fixa şi mobilă.
        Este străbătută de DJ 687: Sântuhalm - Hunedoara drum naţional care face legătura cu drumul European E68 care străbate ţara de la Arad - Deva - Oraştie - Sibiu - Braşov - Bucureşti şi drumuri judeţene care fac legătura între Hunedoara şi Calan, respectiv Hunedoara şi Haţeg

      Sub aspect economic zona are caracter industrial, activitatea din siderurgie şi din ramurile care o deservesc reprezentând peste 65% din valoarea producţiei industriale. Principalele ramuri industriale prezente în municipiu sunt siderurgia, mineritul, exploatarea şi prelucrarea lemnului, şi industria uşoară (textile, încălţăminte, pielărie, covoare), industria alimentară şi artizanat.

      În municipiu funcţioneaza 57 de unităţi şcolare (24 gradiniţe, 21 scoli generale, 5 licee, 3 scoli profesionale, o scoala tehnică de maiştri, şi 3 scoli postliceale). Învăţământul superior este reprezentat prin Facultatea de Inginerie Hunedoara (www.fih.utt.ro ) şi PostUniversitara de Informatică din cadrul aceleiaşi instituţii.